Перед началом инвестирования необходимо определиться со стратегией выхода на фондовый рынок, то есть с параметрами, которыми определяют поведение инвестора на рынке.
Инвестирование в любом случае сопряжено с рисками потери капитала. В инвестировании не должно быть места эмоциям, поэтому важно определить, насколько конкретный человек готов хладнокровно реагировать на колебания рынка.
Разберем классические стратегии инвестирования на фондовом рынке. Инвестиционную стратегию условно можно разделить на консервативную, умеренную (сбалансированную) и агрессивную.
Тем, кто не любит рисковать и не готов к большим рискам подходит консервативная стратегия инвестирования.
Консервативная стратегия подразумевает составления портфеля из финансовых инструментов с низкими и средними рисками. Просадка данного портфеля в случае колебания рынке не должна опуститься ниже 10%. «Не должна», потому что в инвестициях ничего нельзя гарантировать, риски в любом случае есть.
Главная цель консервативного портфеля – это сохранность капитала, устойчивость к рыночным колебаниям, а не высокая доходность.
При формировании консервативного портфеля желательно придерживаться основных правил:
- Максимальная диверсификация портфеля, он должен включать инструменты мирового финансового рынка.
- Использовать ETF, а не акции отдельных компаний.
- Большую часть портфеля должны составлять фонды облигаций (60-90%), золото (5-10%).
За последние 50 лет по официальным данным доходность консервативного портфеля, состоящего из 60% фондов облигаций, составила 8,21%, за последние 20 лет – 5,15%. Это говорит о том, что консервативная стратегия на долгосрочном периоде показывает лучшие результаты.
Консервативная стратегия инвестирования подходит для начинающих инвесторов, пока еще не имеющим опыта работы на фондовом рынке. С появлением опыта нужно переходить к более высокодоходным стратегиям – умеренной и агрессивной.
Также данная стратегия подходит осторожным инвесторам, которые уже «наигрались» и сформировали необходимый капитал, а теперь хотят более-менее стабильности в получении дохода.
Инвестиционная стратегия инвестирования предполагает достижение среднего уровня дохода при умеренном риске. Как показывает практика данная стратегия инвестирования пользуется наибольшей популярностью среди инвесторов.
При формировании умеренного портфеля средства распределяются между активами разных классов и секторов экономики с возможным небольшим содержанием высокорисковых активов, но не более 10%.
Классический вариант сбалансированного портфеля 60% акций/40% облигаций. За последние 50 лет по официальным данным доходность портфеля данной структуры составила 9,75%, за последние 20 лет – 6,25%. Как и консервативная стратегия, умеренная также показывает лучшие результаты на долгосрочном периоде.
Умеренная стратегия инвестирования подходит инвесторам, которые эмоционально не готовы к большой просадке своего капитала и склонны к умеренному риску при инвестировании, то есть для тех, кто предпочитает баланс риск-доходность.
Идеального соотношения данного баланса можно достичь только с опытом управления своим портфелем. Поэтому не стоит при первых шагах в инвестировании слишком рисковать. Следует всегда помнить и придерживаться принципов диверсификации активов, чтобы избежать больших финансовых потерь.
Агрессивная инвестиционная стратегия предполагает инвестирование с высокой степенью риска и высокой прибылью.
Основная цель агрессивной стратегии – увеличение капитала, а не сохранение.
Классический вариант агрессивного портфеля 80% акций/20% облигаций. За последние 50 лет по официальным данным доходность портфеля данной структуры составила 11,14%, за последние 20 лет – 8,17%. Как видите, данная стратегия также показывает лучшие результаты на долгосрочном периоде. Но и на коротких промежутках доходность может быть высокой, впрочем, как и риски.
К агрессивным методам инвестирования можно отнести вложение средств в акции компаний с малой капитализацией, спекулятивные и бросовые облигации, деривативы, венчурные сделки. Инвестирование в криптовалюту относится к супер-агрессивным инвестициям, их доля в портфеле должна составлять не более 5%, в идеале 2%.
Агрессивная стратегия подходит для молодых инвесторов, у которых еще достаточно времени, чтобы восстановить свои позиции в случае неудачной сделки. А также тем, кто готов рисковать имеющимся капиталом для этих целей, так как высокий риск в идеале предполагает высокую доходность при прочих равных условиях.
Агрессивные инвесторы обладают «железными» нервами, ибо при данной стратегии эмоциям не место, только холодный расчет. Цель – заработать здесь и сейчас.
Первоочередной задачей каждого инвестора является выбор собственной оптимальной инвестиционной стратегии, которая будет соответствовать его риск-профилю и психологическим особенностям. Инвестиции – это долгосрочная история и с годами инвестиционная стратегия может, даже должна, меняться.
Я всегда готова помочь в решении ваших финансовых задач!
Если у вас есть вопросы и вы хотите глубже разобраться в вопросах инвестирования – отправьте мне заявку, чтобы договориться о бесплатной онлайн-встрече.
Если вы хотите узнать, с чего начать создание капитала, не ограничивая себя в привычных потребностях, получите Пошаговый Алгоритм Чек-лист «7 шагов как начать инвестировать» по ссылке ниже, нажмите на ссылку и внедряйте: скачать чек-лист.
P.S. Подписывайтесь на Telegram-канал «Финансы с Еленой Максимович», где я регулярно делюсь полезными материалами о личных финансах, статьями, которые считаю интересными, размещаю свои кейсы и кейсы коллег, которые вы не найдете на сайте или в других источниках.
С уважением,
Елена Максимович,
финансовый консультант
